Liquiditat financera: què és i per què és tan important

La liquiditat o els diners líquids són termes que defineixen l’estabilitat i la capacitat financera d’una persona o una empresa. D’aquesta manera es poden conèixer o analitzar les possibilitats, així com el recorregut i mantenir la confiança d’inversors, creditors i proveïdors. També en l’àmbit personal, és molt útil per planificar la nostra situació financera i ser previsors en cas d’imprevistos. Encara que la liquiditat s’empra en ambients purament econòmics i financers, és molt útil per fixar els nostres horitzons per al futur, i assegura la manera com podem afrontar determinades situacions. En aquest article t’expliquem què és la liquiditat i per què és tan important. 

Què és la liquiditat financera? 

La liquiditat financera és la facilitat amb què un actiu es pot convertir en diners. Els actius poden ser béns mobles o immobles, divises, valors i dipòsits. I la liquiditat fa referència a la capacitat d’una persona o empresa per convertir actius en efectiu de manera ràpida i sense pèrdues de valor. Per exemple, els diners al teu compte d’estalvi poden ser líquids si tens la facilitat d’obtenir-los de forma immediata. 

De manera més simple, la liquiditat mesura com de fàcil pots fer servir els teus actius disponibles o el teu patrimoni per cobrir obligacions financeres, com ara compromisos, pagaments o deutes a curt termini. Hi ha tipus de liquiditat? Sí, hi ha dos tipus: 

• Liquiditat de mercat: la facilitat amb què un actiu pot ser comprat o venut al mercat sense afectar el preu. Un mercat és líquid si hi ha prou compradors i venedors disposats a negociar en qualsevol moment.

• Liquiditat de balanç: en aquest cas és la capacitat d’una empresa per complir les obligacions financeres a curt termini utilitzant els actius corrents. Els actius corrents inclouen efectiu, comptes per cobrar, inventaris i altres actius que es poden convertir en efectiu en un termini breu.

Liquiditat és el mateix que solvència?

La solvència és la manca de deutes, així defineix el terme la mateixa Real Academia Española, és a dir, s’entén com a solvència la capacitat d’una persona o una empresa per complir les seves obligacions i compromisos de pagament a creditors i, per descomptat, deutes, siguin presents o futurs. Com més capacitat de pagament tingui, més solvent serà. 

Aquest terme es refereix tant als diners en efectiu com a comptes corrents, béns immobles o maquinària, és a dir, ser solvent no només fa referència als diners sinó també al patrimoni d’una persona o empresa. Així, els termes de solvència en una empresa depèn de la capacitat de generar recursos financers suficients, la capacitat de pagar els endarreriments o pagaments recurrents, i la capacitat de generar fluxos d’efectiu o tenen fons addicionals per fer front a les seves obligacions. 

Així i tot, la liquiditat, encara que també reflecteix la capacitat de pagament d’una empresa, mesura en concret el curt termini, ja que podrà fer front a compromisos i pagaments de manera més immediata perquè té diners líquids. Quan una empresa té falta de liquiditat, haurà de destinar altres actius o béns per generar-lo; això pot ser més costós a l’hora d’assumir deutes o pagaments. 

Els indicadors de la liquiditat

Ràtio de liquiditat corrent (Current Ratio): es calcula dividint els actius corrents entre els passius corrents. Una ràtio superior a 1 indica que l’empresa té prou actius corrents per cobrir els passius a curt termini.

Ràtio de liquiditat corrent = actius corrents / passius corrents

Prova àcida (Quick Ratio): similar a la ràtio de liquiditat corrent, però exclou els inventaris dels actius corrents, ja que aquests poden ser més difícils de convertir ràpidament en efectiu.

Actius corrents − Inventaris / Passius corrents

Ràtio de caixa (Cash Ratio): mesura la capacitat d’una empresa per pagar els passius corrents utilitzant només l’efectiu i els equivalents d’efectiu.

Ràtio de caixa = Efectiu i equivalents / Passius corrents

Per què és tan important la liquiditat?

Com ja hem dit, la importància de la liquiditat tant per a una persona com per a una empresa és una garantia que compta amb prou diners per afrontar despeses imprevistes o, fins i tot, per fer inversió sense endeutar-se. La liquiditat serveix a escala empresarial per atraure inversors, aconseguir finançament en projectes o analitzar la capacitat per afrontar compravendes i altres operacions. 

Però també es pot fer una millora en la gestió de la liquiditat a escala personal o familiar. És clau tenir una estratègia financera, sent conscients del grau de liquiditat per disposar dels diners quan els necessitem. I aquí és on rau la importància de la liquiditat. 

En resum, la liquiditat financera és crucial per a l’estabilitat i l’operació eficient de qualsevol entitat econòmica, ja que assegura la capacitat de complir les obligacions financeres a curt termini i mantenir la confiança dels inversors i creditors.

Dissenyar la teva planificació financera és clau per tenir clar de quanta liquiditat disposes. Si valores el teu pressupost d’acord amb el grau d’immediatesa i dus a terme una gestió adequada, tindràs més possibilitats de mantenir els nivells de liquiditat. 

A més, si tens l’ajuda d’una assegurança d’estalvi i inversió podràs fer créixer els teus diners i tindràs la liquiditat necessària per ser solvent, ja que hi podràs accedir fàcilment. A VidaCaixa t’oferim assegurances d’estalvi que permeten generar un capital per al futur i cobrar una renda de manera immediata; t’oferim productes que et faran créixer de manera còmoda i sense complicacions. Podràs rescatar els diners en qualsevol moment, sense penalització. Descobreix més a VidaCaixa.